(AOF) - La Qualité de Vie au Travail (QVT) étant au cœur de ses critères extra-financiers, Homa Capital a révélé, à l’occasion d’une conférence de presse les conclusions d’une mission de recherche qui met en évidence le lien entre la situation de marché des entreprises et la prédictibilité de leur note Sociale (S).

Réalisés en partenariat avec Messaoud Chibane, Responsable du Msc Big Data & Finance chez Neoma, ces travaux prouvent que la volatilité idiosyncratique (IDV) d'un titre est un signal révélateur du risque social dans l'entreprise. Fondés sur un panel d'entreprises représentatives de l'économie française sélectionnées pour la fiabilité de leurs données ESG, ils démontrent que la performance sociale est négativement corrélée à l'IDV, c'est-à-dire au risque intrinsèque de l'entité.

" Quand le risque intrinsèque mesuré quotidiennement par le marché (contrairement au pas annuel des agences de notation) augmente au-delà de 20%, le gérant doit s'interroger sur le risque de dégradation de l'empreinte humaine de son portefeuille " résume Messaoud Chibane.

Comme déjà démontré par d'autres publications sur le marché américain, l'étude de Homa Capital parvient à des conclusions comparables sur le marché français lesquelles attestent d'une résilience et d'une meilleure performance des entreprises dont la notation sociale évolue favorablement.

Fort de ce constat, HOMA Capital a développé un outil d'intelligence artificielle aux résultats très encourageants puisque, dans 2 cas sur 3, le signal produit a été capable de prévenir une dégradation de la note sociale d'un émetteur.

Cette approche, spécifique à Homa Capital, s'appuie sur la conviction que le capital humain est un actif intangible de l'entreprise, dont la contribution à l'innovation et aux relations durables clients et fournisseurs, est vecteur de performance à long terme.